एक सुदृढ़ वित्तीय भविष्य बनाने या बढ़ती मुद्रास्फीति से निपटने के लिए, धन संचय करने में लगने वाले समय और प्रयास के अलावा, बुद्धिमानी से निवेश करना और धन का उचित आवंटन करना आवश्यक है। धन निवेश करने का तरीका व्यक्ति के व्यक्तिगत वित्तीय लक्ष्यों, जोखिम सहनशीलता, निवेश की अवधि और पसंदीदा निवेश विकल्प पर निर्भर करता है।
दीर्घकालिक निवेश के कई व्यवहार्य विकल्प मौजूद हैं, जिनमें शेयर, इक्विटी म्यूचुअल फंड, सार्वजनिक भविष्य निधि (पीपीएफ) और सार्वजनिक क्षेत्र के बचत खाते शामिल हैं। हालांकि, गारंटीकृत प्रतिफल चाहने वाले व्यक्तियों के लिए बैंक सावधि जमा (एफडी) सबसे सुरक्षित और इसलिए सबसे आम निवेश विकल्पों में से एक माना जाता है।
निवेश के साधन के रूप में सावधि जमा (फिक्स्ड डिपॉजिट) की निरंतर लोकप्रियता के पीछे कई कारण हैं। भारत में, बैंक और अन्य गैर-बैंकिंग वित्तीय संस्थान (एनबीएफसी) 7 दिन से लेकर 10 वर्ष तक की परिपक्वता अवधि वाली सावधि जमाएं प्रदान करते हैं। हालांकि निवेशक की सावधि जमा पर अच्छा प्रतिफल मिल सकता है, लेकिन परिपक्वता अवधि का विवेकपूर्ण चयन, अन्य कारकों के साथ मिलकर, सावधि जमा निवेशक की समग्र निवेश रणनीति को प्रभावित करता है।
एक या एकाधिक सावधि जमा? निवेशक दुविधा में हैं
निवेशकों के सामने अक्सर यह सवाल आता है कि क्या उन्हें पूरी राशि एक ही सावधि जमा में निवेश करनी चाहिए या इसे कई सावधि जमाओं में विभाजित करना चाहिए। उदाहरण के लिए, यदि आपके पास निवेश करने के लिए 7 लाख रुपये हैं, तो क्या आपको 7 लाख रुपये की एक सावधि जमा में निवेश करना चाहिए या 1 लाख रुपये की सात सावधि जमाओं में?
विशेषज्ञों का कहना है कि यदि ब्याज दर समान है, तो ब्याज सहित अंतिम परिपक्वता राशि दोनों ही मामलों में समान होगी। असली अंतर सुविधा, लचीलेपन और निवेश आपकी आवश्यकताओं के अनुरूप कितना उपयुक्त है, इसमें निहित है।
एकल सावधि जमा के लाभ:
सरलता पसंद करने वालों के लिए, पूरे 7 लाख रुपये को सावधि जमा में रखना सबसे आसान विकल्प हो सकता है। आपको केवल एक जमा रसीद, एक परिपक्वता तिथि और निगरानी के लिए केवल एक खाता मिलेगा। यह विधि उन निवेशकों के लिए उपयुक्त है जो ‘निवेश करो और भूल जाओ’ की रणनीति अपनाते हैं और आश्वस्त हैं कि उन्हें पूरी अवधि, यहां तक कि 10 वर्षों तक भी, धनराशि की आवश्यकता नहीं होगी।
बड़ी सावधि जमा के नुकसान:
बड़ी एकल सावधि जमा में मुख्य समस्या तब आती है जब आपको पैसों की बहुत ज़रूरत होती है। अगर आपको सिर्फ़ 50,000 रुपये की ज़रूरत है, तो आप सिर्फ़ उतना ही नहीं निकाल सकते, आपको 7 लाख रुपये की पूरी सावधि जमा तोड़नी पड़ेगी। अगर आप परिपक्वता से पहले पैसे निकालते हैं, तो पूरी राशि पर जुर्माना लगता है, जिससे कुल रिटर्न कम हो जाता है।
सुरक्षा संबंधी चिंता भी है। भारत के डीआईसीजीसी मानदंडों के अनुसार, प्रत्येक बैंक में जमा राशि केवल 5 लाख रुपये तक ही बीमाकृत होती है। यदि आप किसी बैंक में 7 लाख रुपये का निवेश करते हैं, तो बैंक के विफल होने की दुर्लभ स्थिति में शेष 2 लाख रुपये का बीमा नहीं होगा।
विशेषज्ञ कई सावधि जमाओं को ‘स्मार्ट निवेश’ क्यों कहते हैं?
विशेषज्ञ अक्सर अपने निवेश को कई सावधि जमाओं में विभाजित करने को एक स्मार्ट कदम बताते हैं। 7 लाख रुपये को 1 लाख रुपये की सात सावधि जमाओं में विभाजित करके, आप अपने पैसे पर अधिक नियंत्रण प्राप्त करते हैं।
यदि आपको 1 लाख रुपये की आवश्यकता है, तो आप केवल एक सावधि जमा (FD) निकाल सकते हैं, जबकि शेष 6 लाख रुपये पर ब्याज मिलता रहेगा। महत्वपूर्ण बात यह है कि जुर्माना केवल निकाली गई राशि पर लागू होता है, न कि पूरे निवेश पर।
यदि आप इन सात सावधि जमाओं को दो अलग-अलग बैंकों में रखते हैं, तो आपका पूरा निवेश DICGC बीमा के अंतर्गत कवर हो सकता है। इससे जोखिम काफी कम हो जाता है और आपकी बचत की सुरक्षा बढ़ जाती है।
ब्याज दर में बदलाव होने पर लचीलापन:
एक से अधिक सावधि जमा (फिक्स्ड डिपॉजिट) ब्याज दरों में उतार-चढ़ाव होने पर लचीलापन प्रदान करते हैं। उदाहरण के लिए, यदि आप आज 7 प्रतिशत ब्याज दर पर एक सावधि जमा करते हैं और अगले वर्ष ब्याज दर बढ़कर 8 प्रतिशत हो जाती है, तो आप एक अल्पकालिक सावधि जमा से पैसे निकाल सकते हैं और उसे उच्च दर पर पुनर्निवेश कर सकते हैं।
एकल दीर्घकालिक सावधि जमा के मामले में यह लचीलापन उपलब्ध नहीं है।
एक से अधिक सावधि जमा (FD) के नुकसान:
निवेश को विभाजित करने का मुख्य नुकसान इसकी जटिलता में वृद्धि है। आपको कई रसीदों या डिजिटल पुष्टिकरणों पर नज़र रखनी होगी और अलग-अलग परिपक्वता तिथियों को याद रखना होगा। यह कुछ निवेशकों के लिए असुविधाजनक लग सकता है।
आपको कौन सा विकल्प चुनना चाहिए?
FD में निवेश करने का कोई एक निश्चित तरीका नहीं है। यदि आपके पास पहले से ही पर्याप्त आपातकालीन निधि है, आप परेशानी मुक्त निवेश चाहते हैं और आपको यकीन है कि आपको कई वर्षों तक पैसे की आवश्यकता नहीं होगी, तो एक ही FD आपके लिए सबसे उपयुक्त हो सकती है।
हालांकि, यदि आप लचीलापन पसंद करते हैं, बदलते आर्थिक हालातों से सुरक्षा चाहते हैं और अप्रत्याशित खर्चों के लिए तैयार रहना चाहते हैं, तो एक से अधिक सावधि जमा (फिक्स्ड डिपॉजिट) का विकल्प चुनना अधिक व्यावहारिक है।
अंततः, सबसे अच्छी सावधि जमा रणनीति आपके वित्तीय लक्ष्यों, जोखिम उठाने की क्षमता और व्यक्तिगत परिस्थितियों पर निर्भर करती है। सही संरचना का चुनाव करने से आपके पैसे की कार्यक्षमता में काफी फर्क पड़ सकता है।